विविधतेसाठी सामान्य मार्गदर्शक: सर्व अंडी एका टोपलीत ठेवू नका

कल्पना करा की तुम्ही स्थानिक शेतकरी बाजारात आहात. तुम्ही तुमच्या कष्टाने मिळवलेल्या पैशातून एक मोठी, उत्कृष्ट सेंद्रिय अंड्यांची टोपली विकत घेतली आहे. तुम्ही घरी जात असताना, तुमच्या खरेदीचा अभिमान बाळगत असताना, अचानक - क्रॅक - तुम्ही एका विस्कळीत दगडावर अडखळता. टोपली उडते, अंडी फुटतात आणि एका क्षणात, तुमचे संपूर्ण गुंतवणूक फुटलेल्या पिवळ्या चिकटपणात बदलते. तुमच्याकडे काहीच शिल्लक राहत नाही.

आता, वेगळ्या परिस्थितीची कल्पना करा. एक मोठी टोपली ऐवजी, तुम्ही तुमची अंडी पाच लहान कंटेनरमध्ये विभागली. तुम्ही एक तुमच्या पाठीच्या पिशवीत ठेवली, दोन हातात घेतली, एक मित्राला दिली आणि एक कारमध्ये ठेवली. जर तुम्ही आता अडखळलात आणि पडलात, तर तुमच्या हातातील दोन अंडी हरवू शकतात, पण इतर पूर्णपणे सुरक्षित राहतात. तुमच्याकडे अजूनही नाश्ता आहे.

वित्तीय जगात, हे केवळ एक स्वयंपाकघराचे उदाहरण नाही. ही एक मूलभूत रणनीती आहे ज्याला विविधीकरण म्हणतात. गुंतवणूक जगात कदाचित ही एकमेव "फ्री लंच" आहे - जोखीम कमी करण्याचा एक मार्ग ज्यामुळे तुमच्या परताव्याला त्याग करावा लागत नाही.

विविधीकरण म्हणजे काय, खरंच?

त्याच्या मूळात, विविधीकरण म्हणजे तुमच्या गुंतवणुकींचे विविध मालमत्ता प्रकारांमध्ये वितरण करणे जेणेकरून तुमची कोणत्याही एकाच मालमत्ता प्रकाराच्या जोखमीची मर्यादा असेल. ही पद्धत तुमच्या पोर्टफोलिओच्या अस्थिरतेला कमी करण्यासाठी डिझाइन केली गेली आहे.

तुमच्या पोर्टफोलिओची कल्पना एका क्रीडा संघाप्रमाणे करा. जर तुमचा संपूर्ण संघ फक्त स्ट्रायकर (आक्रमण) चा असेल, तर तुम्ही खूप गोल करू शकता, पण दुसरा संघ हल्ला करताच, तुमच्याकडे कोणताही संरक्षण नाही. जिंकणाऱ्या संघाला मिश्रणाची गरज आहे: काही स्ट्रायकर गोल करण्यासाठी, काही मिडफिल्डर गती नियंत्रित करण्यासाठी आणि गोलरक्षक जाळे सुरक्षित ठेवण्यासाठी.

वित्तीय क्षेत्रात, तुमचे "स्ट्रायकर" उच्च-वृद्धी तंत्रज्ञान स्टॉक्स असू शकतात. तुमचे "मिडफिल्डर" स्थिर ब्लू-चिप कंपन्या असू शकतात आणि तुमचा "गोलरक्षक" सोने किंवा सरकारी बॉण्ड असू शकतो.

आपल्याला याची गरज का आहे? ("निश्चित गोष्ट" चा मिथक)

विविधतेचा सर्वात मोठा शत्रू म्हणजे अतिआत्मविश्वास. आपल्याला अनेकदा असे वाटते की आपल्याला "माहिती" आहे की एखादी कंपनी यशस्वी होणार आहे. आपण त्यांचे उत्पादन दररोज वापरतो, आपल्याला त्यांचे सीईओ आवडतात आणि बातम्या सांगतात की ते भविष्य आहेत. त्या एका "निश्चित गोष्टी" मध्ये आपले सर्व पैसे घालणे अत्यंत मोहक आहे.

परंतु इतिहास "निश्चित गोष्टींचा" स्मशानभूमी आहे.

• उशिरच्या 90 च्या दशकात, सर्वांना वाटत होते की नोकिया आणि ब्लॅकबेरी हे मोबाइलचे अजिंक्य राजे होते.

• 2008 मध्ये, लोकांना वाटले की रिअल इस्टेटच्या किमती कधीही कमी होणार नाहीत.

• 2022 मध्ये, अनेकांनी विश्वास ठेवला की क्रिप्टोकरन्सी नेहमीच वाढतच राहील.

बाजार अनिश्चित आहे. सरकारी नियमांमध्ये अचानक बदल, प्रतिस्पर्ध्याने केलेली तांत्रिक प्रगती, किंवा जागतिक महामारीने देखील सर्वोत्तम कंपनीचे नुकसान होऊ शकते. विविधता हे नम्र स्वीकार आहे की आपल्याला माहित नाही की भविष्य काय आहे.

विविध पोर्टफोलिओच्या तीन परिमाणांचा अभ्यास 

खऱ्या अर्थाने "मल्टी-बास्केट" रणनीती तयार करण्यासाठी, तुम्हाला तीन विशिष्ट क्षेत्रांकडे पाहावे लागेल: 

1. मालमत्ता वर्ग विविधीकरण 

हे सर्वात महत्त्वाचे स्तर आहे. याचा अर्थ तुमचे सर्व पैसे शेअर बाजारात गुंतवू नका. तुम्ही तुमचे संपत्ती विविध प्रकारच्या मालमत्तांमध्ये पसरवायला हवी: 

• शेअर्स: दीर्घकालीन वाढीसाठी. 

• बॉण्ड्स: सातत्यपूर्ण उत्पन्न आणि स्थिरतेसाठी. 

• रिअल इस्टेट: भौतिक मूल्य आणि महागाई संरक्षणासाठी. 

• सोने/वस्तू: जेव्हा अर्थव्यवस्था अस्थिर होते तेव्हा "सुरक्षितता" म्हणून. 

2. उद्योग/क्षेत्र विविधीकरण 

जर तुम्ही 10 वेगवेगळ्या स्टॉक्सचे मालक असाल पण ते सर्व "इलेक्ट्रिक वाहन" क्षेत्रात असतील, तर तुम्ही विविधीकृत नाही. जर लिथियमची किंमत तिप्पट झाली किंवा नवीन बॅटरी कायदा लागू झाला, तर तुमचे सर्व 10 स्टॉक्स एकत्र कोसळतील. तुम्हाला मिश्रणाची गरज आहे: काही तंत्रज्ञान, काही आरोग्यसेवा, काही बँकिंग आणि काही ग्राहक वस्तू. 

3. भौगोलिक विविधीकरण 

फक्त तुमच्या देशात गुंतवणूक करू नका. जर तुमची स्थानिक अर्थव्यवस्था मंदीला तोंड देत असेल, तर तुमचे संपूर्ण पोर्टफोलिओ प्रभावित होईल. आंतरराष्ट्रीय बाजारात गुंतवणूक करून, तुम्ही सुनिश्चित करता की जर एका देशाची अर्थव्यवस्था संघर्ष करत असेल तर दुसरी अर्थव्यवस्था भरभराटीत असेल. 

"नौकानयन" उपमा: वादळातून मार्गक्रमण 

कल्पना करा की तुम्ही महासागरात नौकानयन करत आहात. शेअर बाजार हा वारा आहे. कधी कधी वारा तुमच्या मागे असतो, तुम्हाला उच्च गतीने पुढे ढकलतो (बुल मार्केट). कधी कधी वारा एक उग्र वादळ असतो (बेअर मार्केट/क्रॅश). 

जर तुमच्याकडे एक छोट्या नौका असेल ज्यामध्ये एक मोठे पाल असेल, तर तुम्ही चांगल्या हवामानात फार वेगाने जाल, पण एकच वादळ तुम्हाला उलटवेल. 

एक विविध प्रकारचा गुंतवणूकदाराच्या कडे वेगवेगळ्या आकारांच्या अनेक पालांसह एक मजबूत जहाज आहे. जेव्हा वारा चांगला असतो, तेव्हा ते स्थिरपणे पुढे जातात. जेव्हा वादळ येते, तेव्हा ते "धोकेदायक" पाल खाली करू शकतात आणि त्यांचा "अँकर" (बॉण्ड्ससारखी सुरक्षित मालमत्ता) वर अवलंबून राहू शकतात जेणेकरून ते उभे राहतील. ते कदाचित उन्हाळ्याच्या दिवशी मोठ्या पाल असलेल्या व्यक्तीपेक्षा हळू जातील, परंतु तेच खरोखर गंतव्यस्थान गाठतात.

"अत्यधिक विविधीकरण" चा सापळा 

तुमची अंडी पसरवणे चांगले आहे, परंतु खूप जास्त टोपल्या असणे देखील एक गोष्ट आहे. 

जर तुम्ही 500 वेगवेगळे स्टॉक खरेदी केले, तर तुम्हाला असे आढळेल की तुम्ही इतक्या गोष्टींमध्ये गुंतवणूक केली आहे की एका मध्ये मिळालेल्या नफ्यामुळे दुसऱ्या मध्ये झालेल्या नुकसानीमुळे नेहमीच रद्द होते. याला "अत्यधिक विविधीकरण" म्हणतात. 

उद्दिष्ट सर्वकाही मालकीचे नसणे आहे; ते विविध गोष्टींचे मालकीचे असणे आहे ज्या एकाच वेळी त्याच दिशेने जात नाहीत. बहुतेक वैयक्तिक गुंतवणूकदारांसाठी, 15 ते 30 चांगले निवडलेले स्टॉक्स विविध उद्योगांमध्ये, काही कमी खर्चाच्या इंडेक्स फंडसह, भरपूर संरक्षण पुरवतात. 

आजपासून विविधीकरण कसे सुरू करावे (अगदी कमी रक्कमेसह) 

वर्षांपूर्वी, विविधीकरण महाग होते. तुम्हाला प्रत्येक स्टॉक खरेदीसाठी दलालाला शुल्क द्यावे लागे. आज, म्युच्युअल फंड आणि ETFs (एक्सचेंज ट्रेडेड फंड्स) मुळे हे अविश्वसनीयपणे सोपे आहे. 

जेव्हा तुम्ही इंडेक्स फंडचा एक "युनिट" खरेदी करता, तेव्हा तुम्ही त्वरित 50 किंवा 500 वेगवेगळ्या कंपन्यांचा एक छोटासा तुकडा खरेदी करता. काही डॉलर किंवा रुपयांसह, तुम्ही आधीच "एक टोपली" सापळ्यापासून वाचलेले आहात. 

निष्कर्ष:  

विविधीकरणाचा अंतिम फायदा फक्त तुमच्या बँक स्टेटमेंटवरील उच्च संख्या नाही - ते तुमच्या मनाची शांती आहे. 

जेव्हा तुम्ही विविधीकृत असता, तेव्हा तुम्हाला दर दहा मिनिटांनी शेअर बाजार तपासण्याची गरज नसते. एखाद्या विशिष्ट कंपनी किंवा उद्योगाबद्दल वाईट बातम्या ऐकल्या की घाबरण्याची गरज नसते. तुम्हाला हे माहीत असल्यामुळे तुम्ही शांतपणे झोपू शकता की तुमच्या "बास्केट्स" पैकी एक पडला आणि तुटला तरी, तुमची उर्वरित अंडी सुरक्षित आहेत.

यशस्वी गुंतवणूक ही एक मॅरेथॉन आहे, स्प्रिंट नाही. विविधीकरण म्हणजे उच्च-गुणवत्तेच्या धावण्याच्या जोडीसारखे आहे जे तुम्हाला जखमी होण्यापासून रोखते जेणेकरून तुम्ही खरोखरच शर्यत पूर्ण करू शकता.

अस्वीकरण: हा लेख केवळ माहितीच्या उद्देशाने आहे आणि गुंतवणूक सल्ला नाही.